2023 Yılı Enflasyon Verileri ve Ekonomik Gelişmeler
2023 yılının son çeyreğine yaklaşırken, ABD’de açıklanan enflasyon verileri, yatırımcılar ve ekonomistler için büyük bir önem taşımaktadır. Beklentilere paralel gerçekleşen bu veriler, alt kalemlerdeki sinyallerin, Federal Reserve‘in (Fed) enflasyonla mücadelesinin öngörülenden daha uzun sürebileceğine dair endişeleri artırdığını göstermektedir. Bu durum, risk iştahını törpülerken, tahvil piyasalarında da satış baskısının devam etmesine neden olmaktadır.
Tahvil Piyasalarında Gelişmeler
Dün, ABD’nin 10 yıllık tahvil faizi yüzde 4,36’ya kadar gerilese de, günü yüzde 4,45’ten tamamlamıştır. Yeni günde ise yüzde 4,48 ile 1 Temmuz’dan bu yana en yüksek seviyeye ulaşılmıştır. Bu artış, güçlenen dolar ve yükselen tahvil faizleri ile birlikte alternatif maliyetin artmasına yol açarak, altın fiyatlarının düşüş eğilimini beşinci işlem gününe taşımaktadır. Şu anda altının ons fiyatı 2,558 dolardan işlem görmektedir.
Dolar Endeksi ve Faiz İndirim Beklentileri
Dolar endeksi, dördüncü işlem gününde de yükseliş eğilimini sürdürmekte, şu sıralarda 106,7 ile yaklaşık bir yılın zirvesine ulaşmaktadır. Para piyasalarındaki fiyatlamalar, Fed’in gelecek ay 25 baz puan faiz indirme ihtimalini yüzde 83 olarak öngörmektedir. Fed yetkilileri, enflasyonla mücadelede sözlü yönlendirme yapmaya devam etmektedir. Minneapolis Fed Başkanı Neel Kashkari, açıklanan verilerin enflasyondaki aşağı yönlü seyri doğruladığını belirtmiştir.
Fed Yetkililerinin Açıklamaları
St. Louis Fed Başkanı Alberto Musalem, Fed’in enflasyon ve istihdam hedeflerine yakın olduğunu, ancak enflasyonun yüzde 2 hedefinin üzerinde kalmaya devam etmesi nedeniyle para politikasının orta derecede kısıtlayıcı tutulması gerektiğini vurgulamıştır. Dallas Fed Başkanı Lorie Logan, enflasyonu yeniden alevlendirmemek için Fed’in faiz indirimlerini temkinli bir şekilde sürdürmesi gerektiğini ifade etmiştir. Kansas City Fed Başkanı Jeff Schmid ise, faiz oranlarının ne kadar daha düşürülmesi gerektiği konusunda dikkatli olunması gerektiğini kaydetmiştir.
Kurumsal Gelişmeler ve Piyasa Tepkileri
Kurumsal tarafta, ABD’li elektrikli otomobil üreticisi Tesla‘nın hisseleri, CEO Elon Musk’ın yeni kurulacak Hükümet Verimlilik Departmanını yöneteceğinin duyurulması sonrasında yüzde 0,5 yükselmiştir. Seçim sonuçlarının ardından rekorlar kıran Bitcoin, 93 bin doları test ederek tarihin en yüksek seviyesine ulaşmasının ardından 89 bin 501 dolarda dengelenmiştir. Emtia piyasasında ise Brent petrolün varil fiyatı yüzde 0,1 artışla 71,9 dolara yükselirken, bakırın libresi 4,02 dolardan işlem görmeye devam etmektedir.
ABD Borsalarında Son Durum
New York Borsası’nda, Dow Jones endeksi yüzde 0,1 yükselirken, Nasdaq endeksi yüzde 0,2 gerilemiştir. S&P 500 endeksi ise yatay seyretmiştir. ABD’de endeks vadeli kontratlar yeni güne negatif bir seyirle başlamıştır. Avrupa borsalarında ise, ABD’de yıllık enflasyonun ekimde beklentiler dahilinde gelmesinin ardından karışık bir seyir gözlemlenmiştir.
Avrupa Ekonomisi ve ECB Beklentileri
Analistler, Avro Bölgesi ekonomisini olumsuz etkileyecek olası ABD gümrük tarifeleri konusundaki endişelerin devam ettiğini belirtmektedir. Bu bağlamda, Avrupa Merkez Bankası (ECB) Para Politikası Kurulu’nun bugün açıklayacağı toplantı tutanakları yatırımcıların odağında olacaktır. Dün İngiltere’de FTSE 100 endeksi yüzde 1, İtalya’da FTSE MIB 30 endeksi yüzde 0,3 artış gösterirken, Almanya’da DAX 40 endeksi yüzde 0,3 azalmış ve Fransa’da CAC 40 endeksi yüzde 0,1 değer kaybetmiştir.
Asya Pazarında Gelişmeler
Asya tarafında, Çin‘in Donald Trump’ın ikinci başkanlık döneminde daha yüksek tarifeler tehdidiyle karşılaşma endişesi yatırımcıları temkinli olmaya itmektedir. Japonya hükümeti, düşük gelirli hanelere destek olmak ve artan fiyatları telafi etmek amacıyla 13,5 trilyon yen (87 milyar dolar) tutarında ek bir bütçe planlamaktadır. Ayrıca, uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch‘in bölgeye ilişkin raporunda, Shigeru Ishiba’nın Japonya başbakanı olarak yeniden seçilmesinin önemli değişikliklere işaret ettiği belirtilmektedir.
Borsa İstanbul ve Yurt İçi Gelişmeler
Yurt içinde Borsa İstanbul’da BIST 100 endeksi, günü yüzde 0,80 değer kazanarak 9.300,30 puandan tamamlamıştır. Dolar/TL ise yatay seyirle 34,3580’den kapanmış, yeni günde bankalararası piyasada 34,3430’dan işlem görmektedir. Analistler, bugün yurt içinde haftalık para ve banka istatistikleri, yurt dışında ise ABD’de Fed Başkanı Powell’ın konuşması, Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE), haftalık işsizlik maaşı başvuruları, Avro Bölgesi’nde büyüme, sanayi üretimi ve ECB toplantı tutanaklarının takip edileceğini belirtmektedirler.
Piyasalarda Bugün Takip Edilecek Veriler
- 13.00 Avro Bölgesi, 3. çeyrek büyüme
- 13.00 Avro Bölgesi, eylül ayı sanayi üretimi
- 14.30 Türkiye, haftalık para ve banka istatistikleri
- 15.30 Avro Bölgesi, ECB toplantı tutanakları
- 16.30 ABD, ekim ayı Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE)
- 16.30 ABD, haftalık işsizlik maaşı başvuruları
- 23.00 ABD’de Fed Başkanı Powell’ın konuşması
